TFI a ETF: Różnice, Zalety i Wady.

<p>Inwestowanie jest obecnie dostępne nie tylko dla osób, które dysponują dużymi zasobami wiedzy i kapitału. Dwie atrakcyjne opcje, z których mogą korzystać zarówno doświadczeni, jak i początkujący inwestorzy to fundusze inwestycyjne i ETF-y (Exchange Traded Funds).</p> <p>Choć na pierwszy rzut oka te dwie formy inwestowania są do siebie podobne, to różnią się między sobą pod względem strategii inwestowania i kosztów. Fundusze inwestycyjne i ETF-y mają swoje unikalne zalety i wady, które mogą wpłynąć na decyzje inwestorów w zależności od ich celów czy profilu ryzyka.</p> <p>Sprawdź, jakie są różnice między tymi instrumentami finansowymi i która z nich bardziej odpowiada Twoim oczekiwaniom.</p> <h2 class="wp-block-heading"><strong>Na czym polega inwestowanie w fundusze inwestycyjne?</strong></h2> <p>Fundusze inwestycyjne to instrumenty zbiorowego inwestowania, które umożliwiają inwestorom lokowanie kapitału w szeroką gamę aktywów finansowych, do których zaliczamy akcje, obligacje, surowce, nieruchomości i instrumenty rynku pieniężnego.</p> <p>Fundusze inwestycyjne reprezentują szereg strategii inwestycyjnych, które różnią się profilem ryzyka i są zarządzane przez profesjonalnych menadżerów (doradców inwestycyjnych) w ramach Towarzystwa Funduszy Inwestycyjnych (TFI).</p> <p>Środki, które wpłacisz do wybranego funduszu, są przeliczane na jednostki funduszy (fundusz otwarty) lub certyfikaty (fundusz zamknięty) i lokowane w różnego rodzaju aktywa, w zależności od wybranej przez Ciebie strategii inwestycyjnej.</p> <p>Inwestowanie w fundusze może przynieść inwestorom wiele korzyści, tj.:</p> <p>1. Szeroka dywersyfikacja portfela inwestycyjnego &#8211; również sektorowa i geograficzna, która ogranicza ryzyka inwestowania w jedno aktywo lub jeden rynek.</p> <p>2. Niewielkie, ale za to systematycznie wpłaty mogą wypracować w dłuższym terminie potencjalnie wysokie zyski, dzięki magii procenta składanego.</p> <p>3. Dostęp do różnych rynków (np. rynki wschodzące) czy sektorów, które są z reguły niedostępne dla inwestora indywidualnego.</p> <p>4. Formuła zbiorowego inwestowania zapewnia efekt skali, dzięki czemu koszty transakcyjne i operacyjne są niższe niż przy samodzielnym inwestowaniu.</p> <p>5. Inwestorzy, którzy kupili jednostki funduszu inwestycyjnego, nie muszą angażować się w inwestycję, monitorować rynku, czy samodzielnie wybierać aktywa do portfela. Jest to zadanie doradców inwestycyjnych, którzy decydują o strukturze portfela i nadzorują inwestycję.</p> <p><em>Inwestycja w fundusze inwestycyjne podobnie, jak każda inna forma lokowania kapitału wiąże się z ryzykiem utraty części kapitału. Ryzyk, które mogą mieć wpływ na wynik naszej inwestycji jest bardzo dużo. Są to m.in. ryzyko rynkowe, polityczne, kredytowe, operacyjne czy ryzyko stóp procentowych. Dywersyfikacja i profesjonalne zarządzanie mogą je ograniczyć, ale nie mogą go całkowicie wyeliminować.</em></p> <h2 class="wp-block-heading"><strong>Co to są ETF-y?</strong></h2> <p>ETF-y to notowane na giełdzie fundusze, które śledzą przede wszystkim wyniki określonych indeksów, ale też różnych branż, sektorów gospodarki czy surowców.</p> <p>Jest to produkt, który łączy w sobie cechy funduszy inwestycyjnych, takich jak dywersyfikacja i akcji, ponieważ ETF-y można kupować i sprzedawać na giełdzie, a ich cena może zmieniać się w ciągu dnia handlowego.</p> <p>ETF to dobre rozwiązanie dla inwestorów pasywnych, którzy unikają dużego ryzyka i wysokich kosztów. Celem funduszy ETF jest bowiem replikacja (np. wybranego indeksu), a nie ściganie się z rynkiem, które może prowadzić do błędów i ryzykownych decyzji.</p> <p>ETFy mają wiele atutów, które powodują, że warto zainteresować się tą formą lokowania kapitału:</p> <p>1. Szeroka dywersyfikacja – kupując ETF, który naśladuje np. indeks S&amp;P 500, DAX, czy WIG20, inwestujesz w odpowiednich proporcjach w każdą z akcji, która należy do indeksu. Trudno sobie natomiast wyobrazić, że samodzielnie kupujesz np. akcje 500 spółek, co w praktyce rzadko jest możliwe.</p> <p>2. Zarządzanie pasywne i dywersyfikacja ograniczają ryzyko, które jest większe, gdy inwestujemy aktywnie i podejmujemy wiele decyzji.</p> <p>3. Niższe opłaty za zarządzanie, dzięki czemu stopa zwrotu z inwestycji może być większa.</p> <p>4. Duża płynność, ponieważ ETF-y można kupować i sprzedawać wielokrotnie w godzinach funkcjonowania giełdy.</p> <p>5. Wybór wielu strategii inwestycyjnych zarówno tych bardziej agresywnych i ryzykownych, jak i tych o konserwatywnym profilu ryzyka.</p> <p>Czy ETF-y nie mają wad? Nic podobnego! Nie ma (niestety) instrumentu finansowego bez wad i bez ryzyka. W przypadku ETF inwestorzy jako wadę wskazują to, że inwestując w ten instrument finansowy, nie zarobisz więcej, niż pozwoli Ci na to rynek i wybrany benchmark.</p> <h2 class="wp-block-heading"><strong>Fundusze inwestycyjne czy ETF-y – co je łączy?</strong></h2> <p>ETF-y i fundusze inwestycyjne mają wiele różnić, ale też sporo je łączy, co może utrudnić wybór. Najważniejsze podobieństwa to:</p> <p>1. ETF-y i fundusze inwestycyjne to koszyk wielu aktywów, które zapewniają odpowiedni poziom dywersyfikacji bez konieczności samodzielnego wyboru i zakupu poszczególnych instrumentów finansowych, surowców czy nieruchomości.</p> <p>2. Inwestorzy, dzięki tym formom lokowania pieniędzy mają ułatwiony dostęp do rynków międzynarodowych, różnych branż i sektorów gospodarki.</p> <p>3. ETF-y i fundusze wypłacają lub reinwestują dywidendy, co jest dodatkową korzyścią dla inwestorów.</p> <p>4. Niezależnie od formy inwestycji, którą wybierzesz, konieczne jest odprowadzenie kapitału od zysków kapitałowych, jeżeli wynik inwestycji jest dodatni.</p> <h2 class="wp-block-heading"><strong>ETF- i fundusze inwestycyjne – najważniejsze różnice</strong></h2> <p>Już wiesz, co łączy ETF i fundusze inwestycyjne. Nie wiesz, który produkt jest lepsze dla Ciebie? Sprawdź najważniejsze różnice:</p> <p>1. Fundusze inwestycyjne oferują aktywne zarządzane. Zarządzający funduszem podejmuje decyzje inwestycyjne, których celem jest osiągnięcia lepszych wyników niż rynek.</p> <p>2. ETF-y są z reguły zarządzane w sposób pasywny, a ich celem jest odwzorowanie wyników określonego indeksu, a nie jego pobicie. Replikacja indeksu nie wymaga aktywnego handlu i podejmowania wielu działań, co generuje mniejsze ryzyko.</p> <p>3. ETF-y mogą być bardziej opłacalne (zwłaszcza w długim terminie) ze względu na niższe opłaty za zarządzanie, które wynikają z mniejszej aktywności zarządczej. Fundusze inwestycyjne oferują większy potencjał wzrostu dzięki aktywnemu zarządzaniu, ale za cenę wyższych kosztów.</p> <p>4. ETF-y są bardziej płynnym instrumentem finansowym, ponieważ możesz handlować nimi, tak samo jak akcjami. Jednostki funduszy inwestycyjnych możesz umarzać raz dziennie.</p> <h2 class="wp-block-heading"><strong>ETF-y czy fundusze inwestycyjne? Którą opcję wybrać?</strong></h2> <p>Nie ma jednoznacznej odpowiedzi na to pytanie, ponieważ wybór jednej lub drugiej formy inwestowania zależy od Twoich celów inwestycyjnych, preferowanych sposobów inwestowania i Twojego profilu ryzyka. Inwestorzy, którzy chcą uniknąć wysokich kosztów, z dużym prawdopodobieństwem wybiorą fundusze ETF ze względu na niższe opłaty.</p> <p>Ten produkt inwestycyjny jest też dobrym rozwiązaniem dla tych osób, które chcą inwestować samodzielnie na giełdzie i korzystać z opcji dla aktywnych traderów (day trading, ustawianie stop loss itd.).</p> <p>Jeżeli bardziej odpowiada Ci profesjonalne i jednocześnie aktywne zarządzanie, fundusz inwestycyjny może być dobrym wyborem, zwłaszcza jeśli wierzysz, że zarządzający funduszem osiągną lepsze wyniki niż rynek.</p> <p></p>